Koulutus

Quantcon 2015 - Live Streaming Conference

"Market Outlook 2015: How to Spot Bubbles, Avoid Market Crashes and Earn Big Returns" (Maaliskuu 2019).

Anonim

QuantCon 2015, häiritsevä kvanttikauppatapahtuma, murtaa olemassa olevat seinät algoritmiseen kaupankäyntiin antamalla sinulle sisäisen tarkastelun työkaluille ja sisältötyypeille, jotka ovat tyypillisesti vain Wall Streetille käytettävissä.

Innovatiivisten keskustelujen ja työpajojen johtavien asiantuntijoiden kautta opit investointiesi suorituskyvyn parantamiseen tutkimalla algoritmisia kaupankäyntistrategioita ja soveltamaan avoimia lähdekoodeja investointiideoihin.

Osallistu ja tule pois tunne valtuutetuista ja valmis edistämään sijoitusstrategioita.

Tapahtuman päivämäärä ja kellonaika : 14. maaliskuuta 2015 (8.15-16.00 EDT)

Mitä saat?

Tarvitsemme 100 katsojia, jotta suoratoisto onnistuu - kriittinen massa, jotta verkkokokemus on jännittävä ja kiehtova.

Saat pääsyn elävään streamiin ja omistettuun chat-huoneeseen.

Jokainen avustaja, joka on vähintään 25 dollaria, saa ilmaisen videotallennuksen pääsyn Quantcon 2015: een

Työpajat ja keskustelut

Wall Street: Vertaileva tutkimus kaupankäynnin strategioista lähtee "Pro" versus "The Crowd" Lisa Borland, tutkimusjohtaja ja Co-Portfolio Manager at T2AM

Varo vähäiset tiedot, Ernest Chan, toimitusjohtaja, QTS Capital Management, LLC.

Yleisesti uskotaan, että matalataajuiset strategiat edellyttävät vain matalia taajuusdataa backtestingille. Osoitamme, että matalataajuustietojen käyttö voi johtaa vaarallisesti paisutettuihin backtest-tuloksiin myös matalan taajuuden strategioissa. Esimerkkejä tehdään suljetusta pääomarahastrategiasta, pitkästä lyhytstrategiasta ja futuuristrategiasta.

Markkinoiden näkymät 2015: Miten Spot Bubbles, välttää markkinoiden kaatumiset ja ansaitse suuret tuotot, Mebane Faber, Co-perustaja ja Chief Investment Officer Cambria Investment Management
Osallistu Mebanen kokoukseen ja oppia …
- Miksi perinteinen 60/40 -varaus ei saa 8%
- Miten arvostetaan kansainvälisiä osakemarkkinoita?
- Miten välttää markkinoiden kuplia ja ostaa kun "veri on kaduilla"
- Miten luoda kaupankäyntijärjestelmä investoimaan aina halvimpiin markkinoihin

Investointikuplat ja spekulatiiviset manias ovat olleet todennäköisiä niin kauan kuin ihmiset ovat olleet mukana markkinoilla. Miten sijoittajat voivat tunnistaa ja välttää näiden kuplien räjähdykset ja tappiot ja jopa hyötyä näistä kaatumisista? Grahamin ja Doddin työn pohjalta Robert Schiller suositteli CAPE: tä, joka oli suhdannetasoitettu hinta / voitto -suhde, 1990-luvun lopulla, jotta hän antaisi ajoissa varoituksia huonoista varastomuutoksista. Mebane Faber soveltaa tätä arvostusmittaria yli 30 ulkomaiselle markkinoille ja pitää sen käytännöllisenä ja hyödyllisenä. Tässä esityksessä kuvataan kaupankäyntijärjestelmä, jolla rakennetaan arvostamiseen perustuvia globaaleja osakekantoja, mikä voi johtaa merkittävään parempaan lopputulokseen valitsemalla suhteellisen ja absoluuttisen arvon perusteella perustuvat markkinat.

Kuinka naiset valloittavat S & P 500: n, Quantum-tuotteen johtaja Karen Rubin

Credit Suisse Gender 3000 -raportin mukaan vuoden 2013 lopussa naisista oli 12, 9% ylimmän johdon 3000 yritystä 40 maassa. Vuodesta 2009 lähtien yritykset, joiden naiset olivat 25-50% johtoryhmästä, palasivat 22-29%: iin. Jos johtavien naisten naiset ovat parempia, mitä tapahtuu, jos sijoitat naisjohtaviin yrityksiin? Karen Rubin tutkii tämän kysymyksen Quantum-tutkimusalustalla ja jakaa havainnot.

Case Studies in Quant Quantum -mallien luominen suuren mittakaavan rakenteesta, Sameena Shah, tutkimusjohtaja, Thomson Reuters

SEC-talletukset tarjoavat ikkunan yrityksen terveydelle ja ovat erittäin tärkeitä sijoittajille. Historiallisesti ainoa mahdollinen tapa lukea ja tulkita lomakkeita on manuaalisesti, kun verkkotunnuksen asiantuntijat tulkitsevat lomakkeita ja ohjaavat julkisuutta. Suurten tietotekniikan kehitys ja luonnollisen kielen käsittely ovat kuitenkin mahdollistaneet sen automaation. Sameena keskustelee siitä, miten hänen tiiminsä loi ennakoivia malleja tekstistä arkistoin ja sosiaaliseen mediaan.

10 Ways Backtestit Lie, Tucker Balch, Lucena Researchin perustaja ja CTO

"En ole koskaan nähnyt huonoa takaketjua" - MSCI: n tutkimuspäällikkö Dimitris Melas. Kvantitatiiviset analyytikot luottavat voimakkaasti selkäkokeisiin keinona validoida kaupankäyntistrategiat. Liian usein, strategiat näyttävät hyvältä simuloinnissa, mutta eivät täytä lupauksiaan elävässä kaupankäynnissä. Näitä epäonnistumisia on useita syitä, joista osa ei ole kvanttiyrittäjän hallinnassa. Mutta muut epäonnistumat johtuvat tavallisista mutta salaperäisistä virheistä. Tässä keskustelussa tarkastelen listan kymmenestä sudenkuopasta strategian kehittämisessä ja testauksessa, joka voi johtaa optimistisiin takerteluihin. Esitän myös menetelmiä niiden havaitsemiseksi ja välttämiseksi. Tämä keskustelu kiinnostaa kvantti-kehittäjiä ja myös ei-kvantteja, jotka ovat kiinnostuneita tietämään, mitä pitää etsiä, kun heillä on erittäin onnistuneita selkäkokoja.

Pysy edellä pelin, Sarah Biller, Chief Operating Officer Innovaatio State Street Global Exchange

Viimeisen vuosikymmenen aikana kaupankäyntimäärät ovat kasvaneet eksponentiaalisesti. Tekniikka on kehittynyt vaalealla nopeudella. Sijoittavien tietojen lähteet ovat räjähtäneet. Koska investoinnit ovat nopeampia kuin vaihtoehtoiset lähteet ja näkemykset, jotka johtavat monien kyseenalaistamaan perustavanlaatuisten tietojen merkitystä, pääomasijoittajat eroavat tänään aiemmista. Tämän massiivisen, pysyvän muutoksen sijoitusympäristössä tulee tilaisuus. Sarah keskustelee uusista tietolähteistä ja investointianalyysistä, jotka auttavat kvanttiasiakkaita ymmärtämään muutosta.

Machine Learning Approach, Michael Kearns, tietojenkäsittelytieteen professori, UPenn
Perinteiset rahoitusmarkkinat ovat kärsineet nopeasta teknologisesta muutoksesta johtuen lisääntyneestä automaatiosta ja uusien pörssien ja mekanismien käyttöönotosta. Tällaiset muutokset ovat tuoneet mukanaan haasteita algoritmiseen kaupankäyntiin liittyviin uusiin ongelmiin, joista monet kutsuvat koneoppimista. Tässä puheessa Michael tutkii useita algoritmisia kaupankäynnin ongelmia keskittyen niiden uusiin ML-näkökohtiin, mukaan lukien markkinoiden vaikutusten rajoittaminen, sensuroidun datan käsitteleminen ja riskien huomioon ottaminen.

Order Orderin genesis, Dan-Aisen, IEX: n perustaja ja kvantitatiivinen kehittäjä

Useiden vuosien ajan vaihto- ja pimeät poolitilaukset ovat olleet Yhdysvaltojen osakemarkkinoiden kuumia aiheita, sillä WSJ luonnehtii ja tallentaa SEC-sakkoja. Sen sijaan, että pilaantuisi enemmän negatiivisuutta, tämä keskustelu kulkee läpi uuden prosessityypin kehittämisen, markkinoiden rakenteen tehottomuuden löytämisestä mahdollisten ratkaisujen tutkimiseen ja lopputuloksen käyttöönottoon ja arviointiin. Tässä keskustelussa selvitetään, miten pörssit ja pimeät altaat voivat vaikuttaa osakemarkkinoihin harkittunutta tilaustyyppisuunnittelua käyttäen.

Nykyaikaisen tiedonkeruun Mobile Revolution ja tulevaisuuden tulevaisuus, Joe Reisinger, perustaja ja Premise CTO

Suurten geopoliittisten, taloudellisten ja inhimillisten kehitystietojen kerääminen ja hienosäätö - tiedot, jotka muodostavat kriittiset panokset yrityksille, sijoittajille, päättäjille, sääntelyviranomaisille ja strategioille, jotka haluavat saada ajankohtaisen ja tarkan lukeman juuri nyt tapahtuville tapahtumille - on hidasta, vaikeaa ja kallista. Monissa maissa tällaisia ​​tietoputkistoja ei ole vielä lainkaan. Internetissä toimivien älypuhelinten leviäminen käyttäjiltä, ​​jotka ulottuvat maapallolta Mississippistä Mosambikseen, muuttaa nopeasti voimavarojamme tällä alalla - ja Premise-mallin avulla se yhdistää nykyaikaisen teknologian ihmisen älykkyyteen ja kartoittaa todellisuutta kentällä nopeammin ja tarkemmin kuin koskaan ennen. Tässä puheessa Premise CTO Joe Reisinger puhuu nykyaikaisen tiedonkeruun kehityksestä globaalissa mittakaavassa, miksi uusi teknologiakompetenssi on johtava liiketoiminnan ja talouden tulevaisuus ja vaihtoehtoisten taloudellisten tietojen rooli, kun se liittyy virallisten valtiontilastojen keräämiseen.

Siirryttäessä tietotieteestä kipusta "Yksisarviset sateenkaareen", Brian Granger, IPython-projektin vetäjä, Project Jupyterin perustaja

Tietojen tutkijat kokevat erilaisia ​​kipupisteitä työskennellessään koodin ja datan kanssa. Nykyinen ohjelmistotyökalujen tuottaminen estää yhteistyötä, hämmentää käyttäjiä, kuormittaa käyttäjiä, joilla on korkea kognitiivinen kuorma, heikentää visuaalista ja vuorovaikutussuunnittelua, on liian omistava ja kallis, estää toistettavuutta ja rajoittaa johdonmukaisten datapohjaisten kertomusten luomista. Projekti Jupyter (aiemmin IPython) on joukko avoimen lähdekoodin ohjelmistoprojekteja vuorovaikutteiseen ja koekäyttöön, ja yrittää käsitellä edellä mainittuja kipupisteitä. Tässä keskustelussa keskitytään käyttöliittymiin ja visualisointiin, laskennallisten kertomusten yhteiskäyttöön ja jakamiseen sekä ohjelmistojen käyttöönottoon yrityksissä, tutkimusryhmissä ja avoimessa internetissä. Kipujen vähenemistä kuvataan antamalla lukuisia esimerkkejä siitä, miten eri organisaatiot hyödyntävät Jupyter-muistikirjaa. Olen kuitenkin rehellinen siitä valtavasta työstä, jonka olemme jättäneet tekemään, ennen kuin annamme lupauksemme "Unicorns on Rainbows."

Probabilistinen ohjelmointi kvantitatiivisessa rahoituksessa, Thomas Wiecki, kv

Suuri määrä mittareita arvioidaan portfolion tehokkuusriskien poistamiseksi. Vaikka nämä määritykset ovat osoittautuneet käytännöllisiksi työkaluiksi, useimmat niistä vaativat suurta määrää tietoja ja olettavat epäsuorasti, että tuotot jaetaan normaalisti. Bayes-mallinnus on tilastollinen kehys, joka mahdollistaa suuren joustavuuden taloudellisen tuoton mallintamisessa sekä riskianalyyseissä. Lisäksi näiden mittaustietojen epävarmuus voidaan suoraan määritellä posteriorisen jakauman suhteen.
Tässä puheessa Thomas antaa lyhyesti katsauksen Bayesian tilastoista ja siitä, kuinka todennäköisiä ohjelmointikehyksiä, kuten PyMC, voidaan käyttää rakentamaan ja arvioimaan monimutkaisia ​​tilastomalleja. Hän näyttää sitten, kuinka useat yhteiset rahoitusriskiarvot, kuten Sharpe-suhde, voidaan ilmaista probabilistiseksi ohjelmaksi. Käyttämällä kvanttimodifioiduilla nimettömistä algoritmeista reaalimaailmallisia tietoja hän osoittaa, kuinka normaalisuusoletus voi voimakkaasti vääristää Sharpe-suhdetta ja kuinka raskas-tason jakaumat voivat korjata tämän ongelman.

Quandl, Quandl.comin perustaja ja toimitusjohtaja Tammer Kamel

Tämä on demonstrointipohjainen työistunto siitä, kuinka taloudellisia tietoja voidaan hyödyntää Quandlin kautta eri työkaluista, kuten Quantopian, R ja Python. Keskustelu kattaa perustiedot ja edistyneet tiedonsiirtomenetelmät sekä esittelee yleiskatsauksen Quandl.com-sivustossa saatavilla olevista vapaista ja kaupallisista tiedoista.

Turkki tai kauppias? Jeremiah Lowen, riskienhallinnan johtaja Kokino LLC: ssä

Taustatutkimukset voivat olla petollisia. Vaikka useimmat kvantit tunnistavat nopeasti, että "menneisyys ei ole osoitus tulevista tuotoksista", monet arvioivat edelleen algoritmeja yksinomaan backtestien avulla. Tässä keskustelussa keskustelemme tulkintakysymyksistä ja hypoteettisten tulosten ekstrapoloinnista. Uskomme epäilevän näkemyksen kvantitatiivisista investoinneista ja tarkastelemme erilaisia ​​vetoomuksia ja virheitä, joita kvantit voivat esitellä, vaikka ne noudattaisivat parhaita käytäntöjä. Lopulta yritämme ymmärtää, missä määrin voimme luottaa siihen, että takaosa on edustava algoritmin laatu.

Finding Alpha varastomuutosilmoituksista Quantopian Research Platform, Anju Marempudi on perustaja ja toimitusjohtaja, IntelliBusiness ja luoja EventVestor ja Seong Lee, Client Engineer Quantopian
Osakkeiden takaisinostot ovat ennätystasolla ja useat tutkimukset ovat luoneet alpha-mahdollisuuden ikkunat varaston takaisinostoilmoitusten ympärille. Tässä keskustelussa EventVestorin perustaja Anju Marempudi ja Quantopian asiakasinsinööri Seong Lee keskustelevat ostotrendeistä, analysoimalla osake buybacks -tietoja oivalluksiin, tekemällä tapahtumatutkimuksen ylimääräisten tuottojen mittaamiseksi buyback-ilmoitusten ympärillä ja lopuksi rakentamalla kaupankäynnin algoritmi takaisin testiin käyttäen Quantopian Tutkimusalusta.

Hedge Fund Manager Selection ja Quantopian Open, Justin Lent, johtaja kehitysrahaston

From Contest to Hedge Fund: Tämä keskustelu keskittyy Quantopian ensimmäisen kuukausittaisen kauppakilpailun tuloksiin ja kuinka Quantopian käyttää tietojaan ja tuloksiaan kaupankäynnin kilpailuista ilmoittamaan hedge-rahastojen valinnastaan. Keskustelussa keskitytään korreloimattomien salkkujen rakentamiseen ja niiden strategioiden strategioiden arviointiin, jotka perustuvat niiden jälkikokeisiin ja näytteenoton ulkopuolelle.

Demokratisoidut sijoitukset, Aktiivinen investointi -yrityksen perustaja Akhil Lodha ja FutureInvestor.co: n perustaja Mesh Lakhani

Ihanteellisessa maailmassa sijoittajalla on mahdollisuus käyttää erilaisia ​​sijoitusmahdollisuuksia, joiden avulla hän voi luoda tasapainoisen salkun riski- ja tuotto-tavoitteidensa perusteella. Valitettavasti emme asu ihanteellisessa maailmassa, ja paljon investointimahdollisuuksia on ollut vain institutionaalisen sijoittajan käytettävissä. Tämä suuntaus on alkanut muuttua, kun aloittelijat, kuten AngelList, Wealthfront ja Sliced ​​Investing, tarjoavat teknologiaa ja innovaatioita muun muassa vähentävät pääsyn esteitä ja antavat useammalle yksilölle mahdollisuuden luoda tasapainoinen portfolio, joka täyttää sijoitustoiminnan tavoitteet. Tässä keskustelussa keskitymme tasapainoisen salkun tarpeeseen, "uuden-ikäisen" sijoittajan investointiin ja yksittäisten sijoitusten tulevaisuuteen.

Domain-asiantuntemuksen käyttäminen tekstianalyysin parantamiseksi, Evan Schnidman, Prattle Analyticsin perustaja ja toimitusjohtaja

Yleisesti tunnustetaan, että tekstianalyysi tarjoaa näkymän massiiviseen maailmaan, jota ei ole jäsennelty. Nämä tiedot tarjoavat kultakaivon kaupattavaa tietoa, joka vaihtelee yritystoiminnan sääntelystä ja keskuspankkiviestinnästä. Mutta kuten "suurien tietojen" muilla alueilla, tämä materiaali on käytännöllisesti katsoen hyödytön, mutta ei keskittyä. Tässä keskustelussa tarkastellaan tapoja, joilla syvään verkkotunnuksen osaaminen voi auttaa tekstin analysointitietojen hienosäätämiseen tehokkaaksi sijoitusvälineeksi.

Mennä huipulle

QuantCon 2015 -ohjelma (ajastukset ovat EDT: ssä)

Convene, 17. kerros, New York

8:15 am-9:25am: Aamiainen ja ilmoittautuminen, 17. kerros

9: 26: 53.59: Tervetuloa QuantCon 2015 : hen John "Fawce" Fawcett, Quantopian perustaja ja toimitusjohtaja

Wharton Hall

9:30 am-10:30am: Wall Street: vertaileva tutkimus kaupankäynnin strategioista Lähtee "Pro" versus "The Crowd" Lisa Borland, tutkimus- ja yhteisrahoituspäällikkö T2AM

Wharton Hall

10:30 am-11:15am: Market Outlook 2015: Miten Spot Bubbles, välttää Market Crashes ja ansaitse suuret tuotot Mebane Faber, perustaja ja Chief Investment Officer Cambria Investment Management

Wharton Hall

11:20-12:00

Istunto 1: Työpajat ja keskustelut

Tietokone- ja informaatiotieteiden professori Michael Kearnsin koneen oppimisen lähestymistapa, Upenn

Tribeca Hub

Turkki tai kauppias? Jeremy Lowin, Kokino LLC: n riskienhallinnan johtaja

Nolita Hub

Kaupankäyntistrategioiden löytäminen, tutkiminen ja jalostus: tapaustutkimus Matthew Granadesta, Bridgewater Associatesin entisestä tutkimuspäälliköstä ja Domino: n perustajasta sekä Applied Academicsin toimitusjohtaja Yoshiki Obayashi

Soho Hub

Quandl -yhtiön perustaja ja toimitusjohtaja Tammer Kamel hyödynsi Quandl-konsernia sijoitusstrategioissaan

Murray Hill Hub

12:00 pm-12:20pm: Lounas

Käytettiin pääasiallisessa Foyer & Seatingissa Wharton Hallissa

12:20-13:00

Kuinka naiset houkuttelevat S & P 500 : stä Quantum-tuotteesta vastaavan johtaja Karen Rubin, jota seuraa erikoisvieras yllätyksenä

Wharton Hall

13:00 - 15:45 Varokaa vähäiset taajuustiedot Ernie Chan, toimitusjohtaja, QTS Capital Management, LLC.

Wharton Hall

1:50 pm - 2 pm Sessions 2: Workshops & Talks

Tiedon siirtäminen kipusta Brian Grangerin "Unicorns on Rainbows" -ohjelmaan, projekti Jupyterin perustaja IPython -projektin johtaja

Tribeca Hub

Case Studies in Quant Quantum -mallien luominen suuresta asteikosta Rakenteettomat tekstit Sameena Shah, tutkimusjohtaja Thomson Reuters

Nolita Hub

Kehittyvät lisäksi semanttinen analyysi ja sentimentti - johtaa Alpha Crowdsourced ja muut sosiaaliset taloustietokannat Leigh Drogen, perustaja ja toimitusjohtaja arvioida

Soho Hub

Finding Alpha osakeomistuksen takaisinmaksuilmoituksista Quantum-tutkimustasolla Anju Marempudi, IntelliBusinessin perustaja ja toimitusjohtaja ja EventVestorin luoja ja Seong Lee, Quantopian Client Engineer

Murray Hill Hub

14:30 - 20:45 Break (Foyer)

14:45 - 30:30 Session 3: Työpajat ja keskustelut

10 Ways Backtests Lie, Tucker Balch, Lucena Researchin perustaja ja CTO

Tribeca Hub

The Order of Genesis of Order by Daniel Aisen, IST: n perustaja ja kvantitatiivinen kehittäjä

Nolita Hub

Modernin tiedonkeruun Mobile Revolution ja tulevaisuuden tulevaisuus Joe Reisinger, Co-Founder ja CTO Premise

Soho Hub

Quantopian Hedge Fund Manager Selection ja Quantopian Avaa Justin Lent, johtaja kehitysrahaston

Murray Hill Hub

3:35 pm - 4:15 pm Istunto 4: Workshopit ja keskustelut

Sarah Biller, innovaatiotoiminnan päällikkö, State Street Global Exchange -päällikkö, pysyttelee pelin edellä

Tribeca Hub

Aktiivinen investointi Akhil Lodhan demokratisoitu investointi ja FutureInvestor.co: n perustaja Mesh Lakhani

Nolita Hub

Domain-asiantuntemuksen käyttäminen parantamaan tekstin analysointia Prattle Analyticsin perustajan ja toimitusjohtajan Evan Schnidmanin avulla

Soho Hub

Probabilistinen ohjelmointi kvantitatiivisessa rahoituksessa, Thomas Wiecki, Quantopianin johtava tiedon tutkija

Murray Hill Hub

4:20 pm - 4:55 pm: Carey in Systematic Investing: Neuvonta ja näkökulma lopussa Matthew Granade, entinen tutkimusjohtaja Bridgewater Associates ja Co-perustaja Domino

Wharton Hall

16:55: Sulkeminen kommentit John "Fawce" Fawcett, perustaja ja toimitusjohtaja Quantopian

Wharton Hall

17:00 - 18:00: Verkottuminen ja cocktaileja

Main Foyer